O que você deve saber sobre os rácios de valorização e Penny Stocks

rácios de valorização dar-lhe uma compreensão de como penny atraente ações ações estão a preços correntes. Com base no custo atual por ação, você pode ver se o estoque é relativamente caro ou se você está começando um negócio.

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Todos os rácios de valorização são derivados em relação à cotação, e, como tal, os resultados mais baixos são superiores e, aparentemente, significa melhor valor em ações.

Ações tendem a frente e para trás a partir sobrevalorizada para níveis subvalorizados. Quando eles representam avaliações muito atraentes, a teoria é que as ações vão aumentar de preço à medida que mais e mais investidores reconhecem o valor inerente à empresa. Isso vai empurrar os preços das ações - e mesmo além - este valor intrínseco.

Esta teoria de investimento também é verdade em sentido inverso, quando os estoques que são as causas mais e mais investidores para olhar para as empresas não vender em um prêmio.

Price-to-earnings (P / E)

Preço-lucro (P / E) é a relação financeira mais comuns e amplamente conhecidos. Ele simplesmente divide o preço das acções por parte dos lucros da empresa tem gerado ao longo dos últimos 12 meses e é derivado usando a seguinte equação:

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P / E é uma maneira de ver o quanto os ganhos de energia que você pode comprar para o dinheiro. Vai levar menos capital investimento total para comprar mais capacidade de ganhos em empresas com relações de P / L mais baixos.

Quanto mais baixo o valor / P E, melhor. Por exemplo, se a empresa A tem uma relação P / E de 8 e Empresa B tem uma relação P / E de 24, isso significa que custa um terço tanto para comprar um dólar de lucro da empresa A como faz para comprar um dólar dos lucros da empresa B.

Tenha em mente alguns pontos importantes ao usar rácios P ​​/ E:


  • Não há ganhos: Uma fracção que não pode ser dividido por zero. Se uma empresa não produziu resultados, ou operado a uma perda, você não pode gerar o cálculo / P E. Em sites financeiros, isso geralmente é exibido como # 147 não se aplica # 148.;

  • Olhando para trás: Porque P / E é com base nos lucros de uma empresa ao longo dos últimos 12 meses, o índice está realmente mostrando se as ações são atraentes a preços correntes com base no que eles fizeram no passado. Ele não leva em conta o que a empresa pode fazer daqui para frente.

  • ciclo de vida corporativa: Esperar para ver os rácios P ​​/ E mais elevados para as empresas na sua fase de crescimento do ciclo de vida das empresas. Os investidores estão olhando para investir em empresas em crescimento, e como tal, eles pagam mais para as ações.

Sua dependência de P / E depende muito da natureza do investimento.

Lower P / E são melhores na teoria, mas quando eles são muito baixos, vê-los como um sinal de alerta. Você pode ver uma relação P / E de 4 ou até mesmo 1. O que isso está realmente dizendo é que os investidores não estão dispostos a pagar pelas ações, e como o estoque cai em valor, a relação P / E cai junto com ele .

Price-to-earnings-à-taxa de crescimento (PEG) rácio

O (PEG) rácio price-to-earnings-à-taxa de crescimento é grande para analisar tostão, pois ele influencia na taxa de crescimento da empresa. O cálculo é gerado pela divisão do rácio P / E pela taxa de crescimento anual esperado no lucro por ação. Aqui está a equação:

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Com índices PEG, números mais baixos são mais fortes. Qualquer coisa abaixo de 1 deve ser considerada atraente, enquanto PEGs se aproximar dos 3 ou superior pode implicar ações sobrevalorizadas.

Para uma empresa com um P / E de 10, com ganhos anuais por crescimento da quota de 20 por cento, você dividir 10 em 20, para um resultado de 0,5. Isso representa um PEG muito saudável, e desde que o crescimento dos lucros esperados utilizada no cálculo é fiável, as ações representam um valor significativo.

Price-to-vendas

A relação preço-to-vendas compara o preço de negociação atual da ação contra as suas vendas totais. Aqui está a equação:

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Você pode usar esse índice para avaliar quanto dinheiro você tem que investir em troca de qual o nível de capacidade de geração de receitas.

A relação preço-to-venda é uma ferramenta de análise eficazes para uso com a pesquisa penny stock. Como as empresas mais novas e menores geralmente não têm salário, relações, tais como P / E e PEG não pode ser aplicada. Porque eles também têm menos ativos, e as suas quotas de comércio mais em especulação e o potencial de crescimento, muitos dos índices não são aplicáveis.

Com a relação preço-vendas, números mais baixos são mais fortes. Uma companhia de dois dólares com um dólar em vendas por ação teria um rácio price-to-venda de 2. Por outro lado, se essa mesma empresa tinha quatro dólares em vendas por ação, a proporção seria de um forte 0,5 .

Ao comparar o preço das ações aos níveis de vendas, você ter uma idéia de quão caro ou barato a participação pode estar em seu preço atual. A proporção é ainda mais útil quando comparado com os concorrentes diretos da empresa, porque vai demonstrar o quanto você precisa pagar para ações e para que grau de receitas.

Geralmente você não vai ver uma relação preço-to-vendas de menos de um.

Com tostão em seus estágios iniciais, o rácio price-to-venda é uma das ferramentas de análise mais importantes. Um forte valor próximo de dois ou menos geralmente implica que as ações representam um valor forte.

Price-to-cash flow

A razão de fluxo price-to-cash faixas como caro as ações são em relação ao fluxo de caixa. À semelhança de outros índices de avaliação, números mais baixos representam melhor valor. Esse índice é gerado por tomar o fluxo de caixa ao longo dos 12 meses anteriores, e dividindo esse valor pelo número de ações em circulação, para fornecer o fluxo de caixa total por ação. Em seguida, dividir o preço por ação pelo fluxo de caixa por ação. Aqui está a equação:

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A empresa negociado a US $ 2,50, com um fluxo de caixa de US $ 5 por ação teria uma relação forte price-to-cash flow de 0,5. Se essas ações aumentaram para US $ 10 ao longo de alguns meses, sem qualquer alteração no fluxo de caixa, em seguida, a relação se tornaria dois (10 dividido 5 é igual a 2), e representam muito menos valor do ponto de vista da relação de fluxo de price-to-cash.

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